निवेश विश्लेषण क्या है

GYANGLOW

निवेश विश्लेषण में भविष्य प्रदर्शन की भविष्यवाणी करने और किसी विशेष निवेश रख के लिए इसकी उपयोगिता निर्धारित करने के लिए किसी सुरक्षा या उद्योग पर शोध और मूल्यांकन करना शामिल है।

निवेश विश्लेषण का अर्थ,प्रकृति, दायरा,लाभ और नुकसान

निवेश विश्लेषण का अर्थ

निवेश विश्लेषण इसकी लाभप्रदता निर्धारित करने के लिए निवेश प्रस्ताव का मूल्यांकन करने की एक प्रक्रिया है। यह वह है जो अपने जोखिम, रिटर्न और पुनर्विक्रय मूल्य की जांच करके सबसे अच्छा निवेश विकल्प चुनने में सक्षम बनाता है। निवेश विश्लेषण का उद्देश्य एक ऐसे निवेश का पता लगाना है जो एक पोर्टफोलियो के लिए सबसे उपयुक्त हो और निवेशक की जरूरतों के अनुकूल हो। इस प्रक्रिया में, निवेश के पिछले रिटर्न और बाजार के रुझान का आकलन उसके भविष्य के प्रदर्शन के बारे में भविष्यवाणी करने के लिए ठीक से किया जाता है। विभिन्न विकल्पों में से सर्वोत्तम निवेश विकल्प की पहचान करने के लिए निवेशकों के पास निवेश विश्लेषण एक बहुत ही लाभकारी उपकरण है। इसका उपयोग निवेश विश्लेषण क्या है निवेश विश्लेषण क्या है व्यक्तिगत निवेश प्रतिभूतियों, बड़े पैमाने की व्यावसायिक परियोजनाओं और स्टार्टअप के निवेश के मूल्यांकन के लिए किया जा सकता है। मौलिक और तकनीकी विश्लेषण निवेश विश्लेषण के दो महत्वपूर्ण तरीके हैं।

निवेश विश्लेषण की प्रकृति

प्रतिभूतियों का मूल्यांकन करें: निवेश विश्लेषण उपयुक्त चुनने के लिए प्रतिभूतियों की जांच करता है। यह एक ऐसा उपकरण है जो निवेशक को कोई भी निवेश करने से पहले निवेश प्रस्तावों का मूल्यांकन करने में मदद करता है। निवेश विश्लेषण का उद्देश्य रणनीतिक निवेश योजनाओं को चुनना है जो सभी लक्ष्यों को पूरा करती हैं।

उपाय जोखिम और वापसी: यह अपनी समग्र लाभप्रदता निर्धारित करने के लिए जोखिम और निवेश योजनाओं की वापसी को मापता है। जोखिम का स्तर और प्राप्त होने वाला नकदी प्रवाह दो महत्वपूर्ण कारक हैं जिन पर प्रत्येक परियोजना में विचार किया जाता है। इस प्रक्रिया के माध्यम से निवेशक विभिन्न निवेश विकल्पों की लाभप्रदता निर्धारित करने में सक्षम होते हैं।

अपरिवर्तनीय निर्णयों के साथ सौदा: निवेश विश्लेषण मुख्य रूप से अपरिवर्तनीय निर्णयों से संबंधित है जो लंबी अवधि के लिए हैं। ये निर्णय निवेशक की कमाई क्षमता और विकास दर को प्रभावित करते हैं। किसी भी गलत निर्णय के मामले में, यह भारी नुकसान और दीर्घकालिक प्रतिकूल प्रभाव का कारण बन सकता है।

भविष्य के प्रदर्शन की भविष्यवाणी करता है: इस प्रक्रिया का उपयोग उनकी विश्वसनीयता जानने के लिए प्रतिभूतियों के भविष्य के प्रदर्शन की भविष्यवाणी करने के लिए किया जाता है। भविष्य के रिटर्न का अनुमान लगाने के लिए विभिन्न चार्टिंग टूल और जानकारी जैसे पिछले रिटर्न, बाजार के रुझान, आर्थिक स्थिति आदि का अध्ययन किया जाता है।

निवेश विश्लेषण का दायरा

निवेशक की जरूरतों के अनुकूल: निवेश विश्लेषण का उद्देश्य निवेशक की प्राथमिकताओं और लक्ष्यों के साथ निवेश का मिलान करना है। यह पहले प्रतिभूतियों का विश्लेषण करने के लिए व्यक्तिगत क्षमता और आवश्यकताओं का ठीक से विश्लेषण करता है। परियोजनाओं की जांच यह सुनिश्चित करने के लिए की जाती है कि वे निवेशक के लिए उपयुक्त हैं या नहीं।

सिद्धांत की सुरक्षा: निवेश विश्लेषण किसी भी राशि का निवेश करने से पहले स्टॉक की उचित समीक्षा करके मूलधन की सुरक्षा सुनिश्चित करता है। यह प्रतिभूतियों में शामिल जोखिम का मूल्यांकन करता है जो पूंजी और आय के नुकसान के जोखिम को कम करने में मदद करता है।

मजबूत पोर्टफोलियो बनाता है: सही प्रकार के स्टॉक को चुनने से एक मजबूत पोर्टफोलियो बनता है। निवेश विश्लेषण विभिन्न प्रकार की प्रतिभूतियों का अध्ययन करता है ताकि यह पता लगाया जा सके कि पोर्टफोलियो में सबसे अच्छी तरह से फिट बैठता है। यह वांछित परिणाम प्राप्त करने के लिए पोर्टफोलियो के लक्ष्यों के साथ प्रतिभूतियों के मिलान पर ध्यान केंद्रित करता है।

रिटर्न बढ़ाएँ: निवेशकों के समग्र रिटर्न को बढ़ाने में निवेश विश्लेषण की एक कुशल भूमिका होती है। यह स्टॉक की लाभप्रदता निर्धारित करने के लिए शामिल जोखिम की मात्रा और वापसी की मात्रा पर अधिक जोर देता है। निवेश विश्लेषण अधिक स्थिर आय और कम जोखिम वाली निवेश योजनाओं को चुनने में मदद करता है।

वित्तीय ज्ञान प्रदान करें: यह रणनीतिक निवेश योजना की तलाश करने वाले व्यक्तियों की समग्र वित्तीय समझ को बढ़ाता है। प्रतिभूतियों का मूल्यांकन करते समय, विभिन्न उपकरणों और तकनीकों का उपयोग किया जाता है जो बहुत सारी उपयोगी जानकारी प्रदान करती हैं। यह जानकारी निवेशक को बेहतर रिटर्न और न्यूनतम जोखिम के साथ तर्कसंगत निवेश निर्णय लेने में सक्षम बनाती है।

निवेश विश्लेषण का लाभ

निवेश विश्लेषण एक ऐसा उपकरण है जो निवेशकों को उनकी मेहनत की कमाई के बारे में समझदारी से निर्णय लेने में निवेश विश्लेषण क्या है मदद करता है।

यह निवेशकों को बाजार के रुझान और निवेश योजनाओं के बारे में अधिक सतर्क बनाता है। किसी विशेषज्ञ से या स्वयं के द्वारा उचित योजना प्राप्त करके पर्याप्त मात्रा में लाभ प्राप्त किया जा सकता है।

विश्लेषण करते समय, विशेषज्ञ आसानी से प्रतिभूतियों पर शोध कर सकते हैं और निकट भविष्य में स्थिरता और इसके विकास का मूल्यांकन भी कर सकते हैं। इस अध्ययन के माध्यम से, निवेशकों को उन प्रतिभूतियों के बारे में स्पष्ट जानकारी हो सकती है, जिनमें वह निवेश करना चाहता है।

निवेश विश्लेषण का नुकसान

इसके लिए निवेश योजनाओं की आवश्यकता होती है, और वे कुछ जटिल होती हैं; इसके अलावा, इसे पूरी तरह से वित्तीय ज्ञान की आवश्यकता है। कुछ छोटे निवेशक या मध्यम निवेशक उसके साथ न्याय नहीं कर सकते हैं, और इसलिए वे गलत निर्णय ले सकते हैं और लाभ के स्थान पर भारी नुकसान भी उठा सकते हैं।

इसके लिए ज्ञान की आवश्यकता होती है, और कभी-कभी जोखिम-जागरूक निवेशक इसके लिए विशेषज्ञों को नियुक्त करते हैं। विशेषज्ञ उन्हें उचित मार्गदर्शन देते हैं लेकिन विशेषज्ञ उसी के लिए शुल्क लेते हैं। यह कई छोटे और मध्यम निवेशकों के लिए एक अतिरिक्त लागत बन सकता है।

जब कोई व्यक्ति वित्तीय योजना बनाने की कोशिश कर रहा हो, तो उसे बाजार के जोखिम का निर्धारण करना चाहिए, जिसका अनुमान नहीं लगाया जा सकता है। इस दुनिया में कोई भी, यहां तक ​​कि वित्त मंत्री भी नहीं, किसी भी लेन-देन में शामिल होने वाले जोखिम की सटीक मात्रा की भविष्यवाणी कर सकते हैं। इसलिए, निवेश विश्लेषण से जुड़े अपरिहार्य जोखिम कारक हैं।

यदि इस कारक को ध्यान में नहीं रखा गया तो सरकार की नीति इस निवेश विश्लेषण में बाधा बन सकती है।

मौलिक विश्लेषण- स्टॉक ट्रेडिंग

निवेशकों के लिए स्टॉक ट्रेंड को समझने के लिए फंडामेंटल एनालिसिस एक टूल है। यह स्टॉक के मूल्य को निर्धारित करने के लिए सही जानकारी एकत्र करने में सहायक होता है और आपको स्टॉक खरीदना या बेचना चाहिए। मौलिक विश्लेषण के साथ व्यापारी स्टॉक को देखते हैंआंतरिक मूल्य (सही मूल्य) संबंधित वित्तीय, आर्थिक, औद्योगिक और राजनीतिक कारकों का मूल्यांकन करके।

मौलिक विश्लेषण (एफए) क्या है?

सफल ट्रेडर आमतौर पर मूल रूप से मजबूत कंपनियों को मूल रूप से कमजोर कंपनियों से अलग करके मुनाफे का रास्ता बनाते हैं। यह किसी कंपनी के वित्तीय स्वास्थ्य का विश्लेषण करने की एक विधि है जिसे देखकरआय बयान,नकदी प्रवाह,बैलेंस शीट और अन्य दस्तावेज।

FA का लक्ष्य उन कंपनियों को खोजना है जो a . पर कारोबार कर रही हैंछूट उनके आंतरिक मूल्य से। आंतरिक मूल्य स्टॉक का सही मूल्य है। यह स्टॉक की कीमत है, जो पूरी तरह से कंपनी के अंदर के कारकों पर आधारित है। इसका मतलब यह भी है कि इसमें शामिल बाहरी शोर को खत्म करनामंडी कीमतें।

इसलिए व्यापारी ऐसे शेयरों में व्यापार करते हैं, इस उम्मीद में कि जब बाजार उनकी गुणवत्ता को पहचानता है, तो कीमत अधिक हो जाती है, जिससे उच्च लाभ होता है।

मौलिक विश्लेषण की मूल बातें

मौलिक विश्लेषण करते समय विचार करने वाले कारक हैं:

• कंपनी की वित्तीय स्थिरता
• साल-दर-साल प्रदर्शन
• विकास दर और बिक्री दर
• पिछला ट्रैक रिकॉर्ड
• बाजार में हिस्सेदारी
• प्रतिस्पर्धी विश्लेषण
• कंपनी का कर्ज रिकॉर्ड
• कर्मचारी दर
• कारपोरेट छवि
• प्रबंध

इन निम्नलिखित मापदंडों के साथ-साथ वर्तमान आर्थिक और राजनीतिक परिदृश्य पर विचार करना महत्वपूर्ण है।

मौलिक विश्लेषण के प्रकार

मौलिक विश्लेषण दो प्रकार का होता है-गुणात्मक और मात्रात्मक। इन दो अवधारणाओं पर एक नज़र डालें:

गुणात्मक विश्लेषण

यह विश्लेषण कंपनी के प्रबंधन, नैतिकता, ब्रांड मूल्य, बाजार पर प्रतिष्ठा, कॉर्पोरेट प्रशासन प्रथाओं, व्यावसायिक रणनीतियों आदि जैसे व्यवसाय के गुणात्मक पहलू को पकड़ता है।

खैर, गुणात्मक विश्लेषण अत्यधिक व्यक्तिपरक है। निवेशकों द्वारा निवेश का निर्णय लेना एक गैर-गणितीय अध्ययन भी है। कुछ व्यापारियों का मानना है कि किसी कंपनी की अखंडता और कौशल को जानना और निवेश पर निर्णय लेने और निर्णय लेने का सबसे अच्छा तरीका है। हालाँकि, गुणात्मक विश्लेषण में महारत हासिल करने में वर्षों लग सकते हैं।

मात्रात्मक निवेश विश्लेषण क्या है विश्लेषण

यह आपको समझने की अनुमति देता हैवित्तीय प्रदर्शन एक कंपनी का। वित्तीय अनुपातों का उपयोग करके विश्लेषक आचरण विधि जैसे-

• तुलन पत्र
• अनुपात विश्लेषण

गुणात्मक और मात्रात्मक विश्लेषण दोनों के अपने गुण और दोष हैं। जबकि कुछ निवेश विश्लेषण क्या है निवेशक मात्रात्मक विश्लेषण का समर्थन करते हैं क्योंकि यह एक उपयोगी मूल्यांकन उपकरण के रूप में कार्य करता है, अन्य कंपनी के गुणात्मक भाग को देखने पर विचार कर सकते हैं।

मौलिक विश्लेषण का उद्देश्य

स्टॉक के मूल्य का निर्धारण

एफए यह निर्धारित करने में मदद करता है कि बाजार में स्टॉक का सही मूल्यांकन किया गया है या नहीं। एक बारइन्वेस्टर संपत्ति के संख्यात्मक मूल्य को निर्धारित करता है, फिर वे इसकी तुलना वर्तमान बाजार मूल्य से कर सकते हैं ताकि यह आकलन किया जा सके कि संपत्ति अधिक या कम मूल्यांकित है या नहीं।

तर्कसंगत निर्णय

यह विश्लेषण व्यापारियों को स्थिति लेने में तर्कसंगत निर्णय लेने के लिए सही जानकारी इकट्ठा करने में मदद करता है। व्यापारियों की स्थिति देखते हैंअर्थव्यवस्था, राजनीति, वर्तमान बाजार और कंपनी के सूक्ष्म कारकों का भी अध्ययन करें।

शेयरों का मौलिक विश्लेषण भविष्य के विकास, राजस्व का उपयोग करता है,आय, कंपनी के प्रदर्शन और मूल्य को देखने के लिए इक्विटी पर वापसी, और कई अन्य डेटा और वित्तीय अनुपात। इसमें मुख्य रूप से कंपनी निवेश विश्लेषण क्या है की वित्तीय स्थिति को देखना शामिल हैबयान महीनों या वर्षों के लिए।

दीर्घकालिक दृष्टिकोण

एफए लंबी अवधि के निवेश के लिए अच्छा है। यह दीर्घकालिक आर्थिक, जनसांख्यिकीय, उपभोक्ता प्रवृत्तियों की भविष्यवाणी करने में मदद करता है और इससे निवेशकों को कंपनी या उद्योग का सही स्टॉक चुनने में मदद मिलती है। मौलिक विश्लेषण मूल्यवान संपत्ति वाली कंपनियों को खोजने में मदद कर सकता है।

कुछ सबसे प्रसिद्ध निवेशक जैसे वॉरेन बफे, ग्राहम, डेविड डोड औरजॉन नेफ् लंबी अवधि के चैंपियन के रूप में देखा जाता है औरमूल्य निवेश.

आंतरिक मूल्य की अवधारणा

वित्तीय शब्दों में, स्टॉक के वास्तविक मूल्य को आंतरिक मूल्य के रूप में जाना जाता है।

उदाहरण के लिए, मान लीजिए कि कंपनी का एक शेयर रुपये पर कारोबार कर रहा है। 50. लेकिन, एक विस्तृत विश्लेषण करने के बाद, आप यह निर्धारित करते हैं कि स्टॉक का वास्तविक मूल्य रु। 55. तो, आपने एक स्टॉक का आंतरिक मूल्य 55 रुपये निर्धारित किया है।

फंडामेंटल ट्रेडर्स इस स्टॉक को खरीदना पसंद करेंगे क्योंकि भविष्य में स्टॉक की कीमत और बढ़ जाएगी।

निष्कर्ष

मौलिक विश्लेषण अन्य इक्विटी विश्लेषण से अलग है जिसे कहा जाता हैतकनीकी विश्लेषण. वहां, कंपनी के ऐतिहासिक शेयर की कीमत के पैटर्न के आधार पर निवेश के फैसले लिए जाते हैं, और कंपनी के वित्तीय प्रदर्शन पर ज्यादा ध्यान नहीं दिया जाता है।

जब मौलिक विश्लेषण की बात आती है, तो इसमें गहन शोध और अंकगणित शामिल होता है। अगर आप अपने लॉन्ग टर्म इनवेस्टमेंट को होल्ड करना चाहते हैं तो यह समझना जरूरी है कि उस कंपनी में आपका निवेश आपको प्रॉफिट देगा या नहीं। एफए उन कंपनियों को छानने में मदद करता है जो आर्थिक रूप से मजबूत हैं और संभावित रूप से लंबे समय में मुनाफा दे सकती हैं।